Три лучших энергетических акций для покупки прямо сейчас

Сектор энергетики в этом году мог отставать от более широкого рынка, но опытные инвесторы знают, что фундаментальные показатели отрасли по-прежнему остаются сильными. Поскольку глобальный спрос на энергию, как ожидается, будет расти устойчивыми темпами, стоит определить лучшие акции энергетических компаний, которые можно купить сейчас и которые способны обеспечить и доходность, и рост капитала. Ниже — три яркие возможности, заслуживающие внимания, исходя из сильных фундаментальных показателей и хорошо видимых катализаторов.

Энергетическая возможность: почему сейчас?

Акции энергетического сектора сейчас сталкиваются с встречным ветром из-за более низких цен на нефть и отставания сектора, но это создает привлекательную точку входа. Средняя энергетическая акция в S&P 500 прибавила лишь 4% с начала года, заметно отставая от почти 18% ралли более широкого рынка. При этом базовый спрос на энергию остается устойчивым, поскольку экономики продолжают расти, а инвестиции в инфраструктуру ускоряются. Такое расхождение между оценками и фундаментальными показателями говорит о том, что текущая рыночная среда открывает идеальное окно для инвесторов, ищущих выход на восстановление энергетического сектора.

ConocoPhillips: улавливая миллиарды свободного денежного потока

ConocoPhillips выделяется как ведущий производитель нефти и газа с одним из самых эффективных и диверсифицированных операционных портфелей отрасли. Компания поддерживает одни из самых низких в секторе затратных структур, для финансирования своих капитальных программ достаточно лишь цен на нефть в диапазоне mid-$40s — это комфортный запас, учитывая текущие котировки нефти в низких-$60s за баррель.

Что делает ConocoPhillips особенно привлекательной для инвесторов, которые ищут лучшие акции энергетических компаний для покупки сейчас, — это ее агрессивная дорожная карта трансформации. Компания рассчитывает получить $6 миллиардов в виде дополнительного ежегодного свободного денежного потока к 2029 году по мере завершения трех крупных инициатив в сфере сжиженного природного газа и нефтяного проекта Willow на Аляске. Это расширение происходит на фоне существенных эффектов от сокращения затрат, которые компания фиксирует после приобретения Marathon Oil в прошлом году, что дополнительно улучшит показатели безубыточности компании.

По мере наращивания профиля денежного потока ConocoPhillips взяла на себя обязательство обеспечивать рост дивидендов в верхних 10% компаний S&P 500. Компания недавно увеличила размер выплат на 8% и в настоящее время имеет доходность 3.4%. Менеджмент намерен дополнять растущие дивиденды продолжающимися программами обратного выкупа акций, создавая основу для сильной общей доходности по мере ускорения как прибыли, так и возврата средств акционерам.

Oneok: рост за счет стратегической консолидации и дивидендов

Oneok представляет собой убедительную ставку на консолидацию инфраструктуры среднего звена. Будучи одной из крупнейших в Америке компаний по трубопроводам, Oneok генерирует исключительной стабильности денежные потоки, подкрепленные долгосрочными коммерческими контрактами и регуляторными рамками, которые поддерживают предсказуемую прибыль.

За последние два года компания реализовывала трансформационную стратегию приобретений. Покупка Magellan Midstream Partners в 2023 году расширила Oneok в сегмент инфраструктуры для сырой нефти и переработанных продуктов, затем в 2024 году компания приобрела Medallion Midstream и контрольный пакет в EnLink, а оставшаяся доля EnLink была приобретена в начале этого года за $4.3 billion. Эти сделки должны принести сотни миллионов долларов экономии затрат и операционных синергий в ближайшие годы.

Дополняя этот неорганический рост, Oneok одобрила несколько органических проектов расширения, включая Texas City Logistics Export Terminal и Eiger Express Pipeline, с ожидаемым началом оказания коммерческих услуг к середине 2028 года. В совокупности эти драйверы роста позволяют Oneok поддерживать ежегодное увеличение дивидендов на 3-4%, что дает текущую доходность 5.6% и дальнейшее наращивание доходности. Для инвесторов, которые ищут лучшие акции энергетических компаний для покупки сейчас с привлекательной доходностью по дивидендам, это сочетание выгод консолидации и органического расширения выглядит особенно заманчиво.

NextEra Energy: настроена на расширение прибыли в долгосрочной перспективе

NextEra Energy работает как ведущая компания электроэнергетической коммунальной инфраструктуры и разработчик энергетических проектов с двумя двигателями роста. Ее регулируемый коммунальный бизнес во Флориде генерирует стабильно расширяющуюся прибыль, а платформа энергетических ресурсов развивает передачу электроэнергии, газопроводную инфраструктуру и проекты в области возrenewable energy — все это обеспечено долгосрочными контрактами и структурами с тарифным регулированием.

Компания агрессивно инвестирует, чтобы удовлетворить растущий спрос на электроэнергию. Одна только коммунальная компания Флориды планирует развернуть более $100 миллиардов до 2032 года, чтобы закрыть растущие потребности штата в электроэнергии. Тем временем подразделение энергетических ресурсов направляет миллиарды в линии передачи, расширение трубопроводов и развитие чистой энергетики.

Эти масштабные программы капитальных вложений позиционируют NextEra Energy так, чтобы обеспечить рост прибыли на акцию на уровне 8%+ в виде среднегодовых темпов сложного процента в течение ближайшего десятилетия. Эта траектория роста поддерживает планируемое увеличение дивидендов на 10% в предстоящем году, а затем 6% среднегодового роста по крайней мере до 2028 года. При текущей доходности 2.8% и структурном расширении прибыли NextEra представляет собой интригующую опцию для инвесторов, ориентированных на рост и доходность, которые ищут лучшие акции энергетических компаний для покупки сейчас.

Почему эти акции энергетики заслуживают вашего внимания

ConocoPhillips, Oneok и NextEra Energy объединяет сильная общая черта: все три компании настроены на существенный рост в предстоящие годы, одновременно возвращая капитал акционерам за счет растущих дивидендов. Будь то расширение свободного денежного потока, реализация синергий от приобретений или возврат от инвестиций в инфраструктуру — у каждой компании есть собственные отчетливые катализаторы, поддерживающие и рост прибыли, и рост доходности.

Сочетание недооцененности сектора, убедительных фундаментальных показателей и видимых катализаторов расширения делает этот момент удачным для формирования позиций в этих лучших в своем классе энергетических компаниях. Инвесторы, нацеленные на создание устойчивого портфеля, могут найти значительную привлекательность в этих лучших акциях энергетики, которые можно купить сейчас.