Técnicas completas de contratos de criptomonedas: guía de trading desde principiantes hasta expertos

En el mercado de criptomonedas, el trading de contratos perpetuos atrae a innumerables traders por su alto apalancamiento y flexibilidad en operaciones bidireccionales. Pero la realidad es que la mayoría de las personas en este mercado o pierden de manera continua, o sufren liquidaciones catastróficas. ¿Cómo dominar las habilidades en contratos de criptomonedas y obtener ganancias estables en un mercado volátil? Este artículo revelará la lógica central del trading de contratos desde múltiples dimensiones como el funcionamiento, técnicas de trading, y gestión de riesgos.

Lógica de operación de los contratos perpetuos

Los contratos perpetuos, también conocidos como contratos de futuros perpetuos, permiten a los inversores comprar o vender criptomonedas a un precio específico en el futuro mediante el préstamo de criptomonedas, aprovechando así una pequeña cantidad de capital para obtener grandes rendimientos. En pocas palabras, es un juego de apalancamiento.

Por ejemplo, si un trader tiene 100 USDT y prevé que el precio de Bitcoin subirá de 100 USDT a 200 USDT, puede pedir prestados 900 USDT en el intercambio, y después comprar 10 BTC al reunir 1000 USDT. Si el precio sube como se esperaba a 200 USDT, al vender 10 BTC recibirá 2000 USDT, paga la deuda de 900 USDT, y su beneficio neto será de 1000 USDT, que es exactamente 10 veces la ganancia bajo un apalancamiento de 10 veces.

¿Pero qué ocurre si el precio se mueve en la dirección opuesta? Supongamos que el Bitcoin baja a 90 USDT, 10 BTC solo valdrá 900 USDT, que justo equivale a la cantidad prestada. Si el precio sigue bajando, las pérdidas superarán el préstamo. En este momento, el intercambio, para proteger sus propios intereses, forzará una liquidación cuando el Bitcoin baje a 90 USDT, y el inversor no solo habrá perdido su capital inicial, sino que también podría enfrentar el riesgo de liquidación. Eso es la liquidación.

Visión general de los tipos de contratos

Los productos de contratos en el mercado son variados, y entender sus diferencias es crucial:

Contrato perpetuo: Sin fecha de vencimiento, los usuarios pueden mantenerlo en cualquier momento y elegir cuándo liquidar. Esta es la opción más flexible y la herramienta más utilizada por los traders.

Contrato de entrega: Tiene una fecha de entrega específica (esta semana, la próxima semana, este trimestre, el próximo trimestre), y al vencimiento, el sistema liquida automáticamente, independientemente de las ganancias o pérdidas.

Contrato de margen en USDT: Utiliza la stablecoin USDT como activo colateral, permitiendo el trading de múltiples criptomonedas, y las ganancias y pérdidas se liquidan en USDT, con riesgos relativamente controlables.

Contrato de margen basado en criptomonedas: Utiliza la criptomoneda subyacente (como BTC) como colateral, y es necesario poseer la criptomoneda correspondiente antes de operar, y las ganancias y pérdidas también se liquidan en esa criptomoneda.

Técnica práctica uno: elegir la criptomoneda correcta y la dirección adecuada

La forma más segura de operar en contratos de criptomonedas se basa en el principio central de “elegir la buena criptomoneda y ser una buena persona”. La volatilidad puede ser amplificada por el apalancamiento, pero lo que los traders deben considerar primero no es la volatilidad, sino la certeza.

En una tendencia alcista, elige criptomonedas fuertes para ir largo, y en una tendencia bajista, concéntrate en las criptomonedas más débiles para ir corto. Al comienzo de un nuevo trimestre, EOS y ETH son las criptomonedas con mayor impulso, y cuando retroceden, estas son las primeras opciones para ir largo. En una tendencia bajista, la mayoría de los traders tienden a ir cortos en Bitcoin; incluso si al final la caída de las criptomonedas principales supera la de Bitcoin, ir corto o perseguir cortos en Bitcoin puede evitar en gran medida el riesgo de rebotes violentos.

La lógica detrás de esto es: la mayoría de los traders a corto plazo tienen dificultades para mantenerse hasta el punto de cierre ideal, carecen de un control preciso de las posiciones y no pueden reducir el precio promedio a través de oscilaciones. Por lo tanto, un buen precio de entrada es mejor que todo. Una vez que obtienes ganancias, cierra inmediatamente una parte para asegurar ganancias, y establece un stop-loss al precio de costo para el resto, esta es la regla dorada para reducir el riesgo.

Técnica práctica dos: plan de asignación de capital científico

La asignación de capital es la base de la supervivencia en el trading. Desde una perspectiva de riesgo, es necesario establecer claramente el monto máximo de pérdida que se puede tolerar, que será la base del pensamiento sobre la asignación de capital.

Una vez determinado el máximo de pérdida, considera cuántas veces se debe dividir la pérdida en caso de que las operaciones consecutivas fallen antes de estar dispuesto a rendirse. Se sugiere que incluso el plan más arriesgado debe dividirse en tres partes; así, incluso si pierdes dos veces consecutivas, aún tendrás una tercera oportunidad para recuperarte.

Caso específico: si el capital total de la cuenta es de 200,000, permitiendo una pérdida del 20% (40,000), se sugiere el plan de pérdidas: primera vez 10,000, segunda vez 10,000, tercera vez 20,000. Este diseño conserva un espacio suficiente para la tolerancia al riesgo. Siempre que tengas éxito en una de las tres veces, podrás obtener ganancias o sobrevivir en el mercado. No ser expulsado del mercado ya es un éxito, y hay oportunidades de ganar.

Técnica práctica tres: los stops de ganancias y pérdidas determinan el éxito o el fracaso

La configuración de stops de ganancias y pérdidas casi determina si el trading es rentable. Para que las ganancias totales en varias operaciones superen las pérdidas totales, se deben cumplir las siguientes condiciones:

• Cada stop de pérdida ≤ 5% del capital total
• Cada ganancia > 5% del capital total
• Tasa de éxito total > 50%

Satisfacer la relación de ganancias y pérdidas mayor a 1 y una tasa de éxito superior al 50% permitirá obtener ganancias. También puedes optar por combinaciones de alta relación de ganancias y bajas tasas de éxito, o bajas relaciones de ganancias y altas tasas de éxito, la fórmula central es: Ganancias totales = Capital inicial × (Ganancia promedio × Tasa de éxito - Pérdida promedio × Tasa de fracaso).

Siempre que asegures que las ganancias totales sean positivas, el trading será sostenible.

Técnica práctica cuatro: cinco principios para el momento de entrada

El trading de contratos se lleva a cabo 24 horas al día, pero no siempre se debe abrir una posición en cada momento. Hacer un pedido imprudente es lo mismo que regalar dinero.

Principio uno: No abrir posiciones durante períodos de noticias muy positivas o negativas. En este momento, el mercado está desordenado, y el mercado al contado puede fluctuar rápidamente dentro de un 1-3%, siendo fácil ser atrapado por una “liquidación rápida”.

Principio dos: Elegir entrar en la segunda prueba de fondo o de alza después de una gran volatilidad. En este momento, la volatilidad del mercado se estabiliza gradualmente, y el coeficiente de riesgo de la siguiente fase es el más bajo.

Principio tres: Los indicadores deben alcanzar las expectativas antes de abrir una posición. Si no alcanzas tu precio psicológico, ignora el mercado. Porque el apalancamiento amplifica las ganancias, pero también amplifica los riesgos, la autodisciplina es clave.

Principio cuatro: Evitar el trading excesivamente frecuente. Con 22 días hábiles al mes, es fácil querer operar todos los días, pero ¿quién puede caminar al lado del río sin mojarse los zapatos? Cuanto más frecuente sea la operación, más probable es fallar; tras una falla, la mentalidad se deteriora, llevando a operaciones “de venganza” (en contra de la tendencia, con alta inversión), y al final, un paso en falso lleva a más errores, acumulando pérdidas que son difíciles de recuperar.

Principio cinco: Simplificar las condiciones de entrada. Cuando el mercado se estabiliza y los indicadores están alineados, el riesgo puede reducirse fácilmente en un 50%.

Principales riesgos en el trading de contratos de criptomonedas

Riesgo de liquidación

La liquidación se refiere a cuando las pérdidas alcanzan un cierto nivel y el capital no es suficiente para soportar, el intercambio liquida automáticamente la posición. En el ejemplo anterior, si el precio de Bitcoin cae de 100 a 90, 10 BTC solo valdrán 900 USDT, que equivale al monto del préstamo. En este momento, el intercambio liquidará la posición.

Cuanto mayor sea el multiplicador de apalancamiento, más fácil será activar una liquidación. Con un apalancamiento de 10 veces, una fluctuación del 10% en sentido contrario resultará en una liquidación; con un apalancamiento de 100 veces, una fluctuación del 1% en sentido contrario resultará en una liquidación. La proporción exacta de pérdidas por liquidación varía según el intercambio (comúnmente entre el 90% y el 100%), y debe referirse directamente al precio de liquidación proporcionado por el intercambio.

Riesgo de “spike”

El “spike” se refiere a una fluctuación brusca y rápida en el mercado seguida de una recuperación. Puede ser causado por falta de liquidez o manipulación del mercado, y puede activar órdenes de stop-loss o provocar liquidaciones, causando pérdidas innecesarias.

Desgaste de tasas de financiamiento

Los contratos perpetuos requieren que los usuarios paguen una tasa de financiamiento cada 8 horas. Aunque la tasa por transacción parece pequeña (como 0.000x%), el costo acumulado puede ser considerable si el tamaño de la posición es grande y el tiempo de retención es prolongado, erosionando gradualmente las ganancias.

Aplicación práctica del indicador MACD

El MACD es uno de los indicadores técnicos más efectivos y ampliamente utilizados que ha sido validado por la historia, y se considera una herramienta esencial para los inversores de tendencias. Se deriva de indicadores de medias móviles EMA y es efectivo para captar tendencias, siendo un método reconocido para comprar en el fondo y vender en la cima.

Consejos prácticos para recordar:

1. Cuando el MACD está por encima del eje cero, cada vez que ocurre un cruce dorado, el precio de la criptomoneda está a punto de alcanzar un nuevo máximo.
2. Cuando el MACD está por debajo del eje cero, cada vez que ocurre un cruce de muerte, el precio de la criptomoneda está a punto de alcanzar un nuevo mínimo.
3. Si el MACD cruza dorado por debajo del eje cero, pertenece a un rebote de tendencia a la baja, se debe esperar a que cruce por encima del eje cero antes de participar.
4. Si el MACD cruza dorado por encima del eje cero, pertenece a una tendencia alcista, se puede comprar bajo y vender alto hasta que se forme una divergencia en la cima.
5. MACD en venta: si el precio de la criptomoneda sube pero el último pico de la barra roja no supera el anterior, caerá.
6. MACD en compra: si el precio de la criptomoneda baja pero la última barra verde no supera la anterior, subirá.
7. MACD en alta y contracción: si el precio sube abruptamente y luego el MACD reduce el tamaño de la barra roja, se debe salir rápidamente.
8. MACD en baja con cruce dorado: si el precio de la criptomoneda cae drásticamente y luego el MACD cruza dorado, definitivamente habrá un aumento, y la segunda cruce dorado será más fuerte.
9. MACD en “pozo dorado”: si el precio de la criptomoneda sube y luego corrige, y el MACD tiene un cruce de muerte con barras verdes cortas dentro de los 7 días, seguido de un cruce dorado, subirá.

El MACD es muy apreciado por los traders profesionales también porque se aplica ampliamente en el trading cuantitativo, pudiendo guiar eficazmente las decisiones en la práctica. Muchos traders experimentados aprenden el MACD al principio, luego lo abandonan, pero después de largas pruebas en el mercado, eventualmente regresan al MACD, lo que demuestra su singularidad.

Construyendo tu propio sistema de trading de contratos

La esencia de las habilidades en contratos de criptomonedas radica en establecer un sistema de trading completo. Este sistema necesita cuatro pilares fundamentales:

Gestión de emociones: No se trata de convertirse en una máquina sin emociones, sino de mantener la racionalidad y la calma en momentos de pérdidas, no hacer pedidos imprudentes, y poder analizar y operar de manera racional. Debes creer firmemente que las pérdidas son solo temporales, estableciendo un sistema de creencias positivas.

Perfeccionamiento del sistema de trading: El trading no es una apuesta, pero tiene propiedades de probabilidad. Debes explorar constantemente un sistema que se adapte a ti en el largo plazo, estableciendo reglas en dimensiones como análisis de indicadores, posiciones, stops de ganancias y pérdidas, y ciclos largos y cortos, que restrinjan tu comportamiento de trading.

Gestión estricta de capital: La mayor prohibición es la mentalidad de “apostar todo”. Debes controlar estrictamente que la pérdida en una sola operación esté dentro de un rango tolerable, gestionando el capital basado en el número máximo de pérdidas continuas, asegurando que siempre tengas fichas para recuperar.

Profundidad en el análisis técnico: Hacer órdenes sin ninguna base técnica es lo mismo que jugar a la suerte, inevitablemente fracasará. Debes ir mejorando gradualmente el aprendizaje de los indicadores, pero también evitar depender demasiado de ellos, lo que puede causar confusión en el pensamiento. Los patrones de K en crudo, Bollinger, medias móviles, MACD, volumen y OBV son comunes; la clave es simplificar y entender la esencia profunda de la simplicidad.

Cuando estos cuatro pilares estén completos, habrás establecido tu propio sistema. Tanto si eres un inversor novato como un trader experimentado, bajo la guía de este sistema, podrás no solo lograr un crecimiento en tus ganancias, sino también seguir creciendo en conocimiento y experiencia de inversión, convirtiéndote finalmente en un ganador en el mercado y un experto en inversiones.