¿Reversión de BTC o solo una trampa para atraer compras?

Pregunto lo mismo, ¿todavía está Maji? Es prácticamente un rey de la inversión en contra, con liquidaciones ilimitadas, ¡realmente no puedo dejar de reír!

La reversión es la verdadera tendencia de cambio, el inducir a la compra es solo una manipulación del mercado por parte del gran jugador para atraer a todos a entrar, y luego rápidamente vender para recoger ganancias. Cada persona tiene su propia opinión, no hay una respuesta absoluta correcta o incorrecta.

Hoy nos centraremos en entender claramente tres cosas:

Primero, ¿por qué BTC ha rebotado de repente recientemente?

Segundo, ¿en qué etapa se encuentra actualmente el mercado?

Tercero, ¿los fondos principales están comprando con dinero real o solo están manipulando para inducir a la compra?

Para juzgar si la tendencia es verdadera o falsa, primero hay que entender: ¿cuál es la causa principal de esta subida?

El mayor factor macroeconómico reciente es la escalada del conflicto entre EE. UU. e Irán.

Al principio, la reacción del mercado fue muy directa: caída generalizada en el mercado de valores y en el mercado de criptomonedas, con caídas en las bolsas de EE. UU., Corea y Japón, el índice KOSPI de Corea se suspendió dos veces, y el miedo se intensificó al máximo.

Luego, entramos en la segunda fase: los fondos comenzaron a buscar activos refugio, es decir, lo que llamamos refugios alternativos.

Tras liberar el miedo, una parte del capital empezó a redistribuirse en BTC, y este movimiento es casi idéntico al que ocurrió en 2022 cuando estalló el conflicto entre Rusia y Ucrania: primero una gran caída, luego un rebote.

¿Ven la gráfica que compartí? Una característica clave de este rebote es que el volumen de transacciones se disparó, y los cambios en la cantidad de posiciones también son muy evidentes, indicando que fondos reales están entrando y abriendo posiciones, no solo un aumento ficticio para inducir a la compra.

Además, observando el flujo de fondos en ETF, también se puede ver claramente que el dinero está entrando.

En realidad, la ley del mercado es así: cuando el miedo extremo se apodera, es más probable que haya un rebote, porque la mayoría de los cortos que deberían salir del mercado ya se han liberado, y la presión de venta se ha eliminado por completo.

Aquí hay que advertir: rebote ≠ reversión, ¡son cosas completamente diferentes!

Por lo tanto, lo que debemos analizar ahora es algo más fundamental: la estructura del mercado.

Desde la perspectiva estructural, el estado actual de BTC es muy claro, está en una fase de rango de consolidación.

El rango principal de consolidación en el mercado actualmente es aproximadamente entre 63,000 y 73,000, una tendencia de amplitud de rango amplio.

Esta etapa es crucial para las instituciones, porque es un período clave para la redistribución y el intercambio de chips.

En pocas palabras: hay quienes están vendiendo y saliendo del mercado, y otros que están comprando y entrando, y el precio de BTC oscila en este juego de poder, dependiendo de las acciones de los chips.

Aquí, un dato clave para juzgar la situación: la distribución de chips, es decir, la parte que forma las columnas azules y naranjas en el gráfico a la derecha, que permite ver directamente el costo de la mayoría de las posiciones en el mercado.

Comparando la estructura de chips en dos períodos recientes, se puede notar que las formas son muy similares, ambas con estructuras de múltiples picos.

Una estructura de múltiples picos generalmente indica que: el mercado está en rápida rotación de chips, y las divergencias entre compradores y vendedores aún son muy grandes.

Aquí hay dos señales clave a seguir de cerca:

Primero, la zona de concentración de chips en la segunda fase es más estrecha que en la primera. Como complemento, la parte oscura representa el 50% de concentración de chips, y si esta zona se estrecha, indica que el consenso del mercado se está fortaleciendo lentamente.

Segundo, el rango de concentración del 50% de chips en la segunda fase se ha desplazado hacia arriba. En una tendencia de ajuste normal, el centro de gravedad de los chips debería desplazarse hacia abajo, pero ahora se ha desplazado hacia arriba, lo que es una señal de estructura ligeramente fuerte a corto plazo.

Voy a explicar también el uso básico de la distribución de chips, para que los principiantes puedan entender rápidamente:

Cuando el precio está por encima del pico de chips, ese pico actúa como soporte;

cuando el precio está por debajo del pico de chips, ese pico actúa como resistencia.

Por ejemplo, el pico de chips en la parte inferior que rodeé en el gráfico es un soporte fuerte; y el pico de chips en la parte superior señalado por la flecha es una resistencia fuerte.

La distribución de chips en diferentes marcos temporales no es la misma, y esta función de distribución de chips es exclusiva de AiCoin PRO.

Permite ver toda la situación de chips, o también personalizar líneas y seleccionar un período de tiempo específico para analizar.

Ahora, pasemos a lo más importante: el comportamiento real del dinero principal.

Para determinar si esta tendencia es verdadera o falsa, lo principal es verificar: ¿los grandes fondos están comprando realmente?

Observen el gráfico: durante esta subida, los principales plataformas han colocado muchas órdenes de venta limitadas de gran tamaño, que representan niveles de resistencia reales.

¿Y qué pasó? ¡Fueron completamente absorbidas por los fondos, con una fuerza de compra muy fuerte! Las órdenes de venta de los grandes fondos se han ido consumiendo continuamente, y el precio aún no ha retrocedido, lo que es una señal típica de fortaleza.

Otra dato clave: la conducta de compra activa de los fondos principales.

En el gráfico, los círculos verdes representan órdenes de mercado de compra.

El comportamiento principal en este período es: compra de mercado por parte de los fondos principales > venta de mercado, lo que indica que hay grandes fondos comprando activamente.

Hay que saber que los minoristas generalmente no usan órdenes de mercado de forma continua (porque las comisiones y el deslizamiento no son rentables), y estas órdenes de mercado de gran tamaño en el gráfico, que son órdenes de más de 1 millón de dólares en spot, corresponden a grandes inversores, fondos principales y dinero real.

Resumiendo las acciones de los fondos principales:

Las órdenes de venta limitadas colocadas por los fondos principales son consumidas pasivamente, mientras que los fondos principales compran activamente con órdenes de mercado, lo que se puede interpretar claramente como: ¡los fondos principales están tomando la iniciativa para acumular!

Además, el seguimiento de las órdenes limitadas y las transacciones de los fondos principales, así como las transacciones de mercado, se puede hacer con los indicadores PRO.

Otra técnica de análisis: observar si en el mismo nivel de precio hay grandes órdenes de compra y venta frecuentes, que se colocan y cancelan rápidamente.

Si se cumple esta característica, y las órdenes son de corta duración, generalmente son órdenes de señuelo, que se pueden ver claramente en la página de exhibición de órdenes de señuelo.

Al combinar todos estos datos: estructura de chips + transacciones de los fondos principales, se puede obtener un juicio claro.

Mi opinión es muy clara: esto es un rebote, no una reversión.

Sigo manteniendo la misma postura de la semana pasada: la tendencia general no ha cambiado.

Hay dos puntos clave en la lógica principal:

Primero, el centro de gravedad de los chips se está desplazando hacia arriba, lo que indica que la estructura del mercado no se ha deteriorado.

Segundo, las compras de mercado por parte de los fondos principales están aumentando, lo que indica que hay fondos reales en acción.

Por lo tanto, la situación actual del mercado se puede definir como: rebote estructural + prueba de la resistencia superior por parte de los fondos principales.

Esta noche, debemos prestar atención a dos señales clave:

Primero, si los chips siguen desplazándose hacia arriba;

Segundo, si los fondos principales continúan comprando activamente.

El nivel de 74,000 es un punto de referencia crucial, y por encima hay un gap en CME entre 78,000 y 81,000.

Si BTC logra superar eficazmente los 74,000, entonces hay esperanza de alcanzar esa zona del gap.