A Autoridade Bancária Europeia (EBA) alertou no seu Relatório de Avaliação de Riscos de junho de 2026 que o desenvolvimento rápido de modelos de inteligência artificial altamente capazes está a criar novos riscos de cibersegurança para os bancos, acrescentando incerteza a um ambiente operacional já moldado por tensões geopolíticas, mercados de energia voláteis e uma exposição crescente a instituições financeiras não bancárias. O regulador afirmou que os avanços recentes em modelos avançados de linguagem de larga escala (frontier large language models) aumentaram significativamente as preocupações entre bancos e supervisores, uma vez que a geração mais recente de sistemas de IA tem demonstrado capacidades cada vez mais sofisticadas para identificar e explorar vulnerabilidades de software. Os bancos europeus continuam a reportar forte rentabilidade, qualidade de ativos resiliente e níveis de capital perto de máximos históricos, mas a avaliação da EBA indica que a resiliência operacional está a emergir como um dos desafios mais importantes para a indústria.
A EBA identifica modelos de IA como fonte de risco de exploração de vulnerabilidades
A EBA afirmou no seu relatório de junho de 2026 que os avanços recentes em modelos avançados de linguagem de larga escala aumentaram significativamente as preocupações tanto entre bancos como entre supervisores. O regulador referiu que a geração mais recente de sistemas de IA tem demonstrado capacidades cada vez mais sofisticadas para identificar e explorar vulnerabilidades de software, levantando questões sobre a capacidade do setor bancário para acompanhar ameaças que evoluem rapidamente.
De acordo com o regulador, os avanços recentes em modelos de IA altamente capazes estão a gerar preocupações de que cibercriminosos e atores hostis possam usar estes sistemas para identificar fragilidades na infraestrutura de software com mais eficiência do que antes. O relatório refere que os modelos de IA de fronteira (frontier AI models) estão, no mínimo, a aumentar o risco cibernético em todo o setor bancário.
A EBA nota que instituições sem recursos operacionais suficientes podem ter dificuldade em responder com rapidez suficiente à medida que as ameaças impulsionadas por IA se tornam mais sofisticadas. Esse desafio é particularmente relevante para instituições mais pequenas que podem não possuir os mesmos orçamentos de cibersegurança e capacidades técnicas que os grandes grupos bancários.
Categoria de risco operacional ganha terreno em meio a preocupações com cibersegurança e geopolítica
A EBA identifica o risco operacional como uma das poucas grandes categorias de risco que continua a subir. De acordo com o relatório, o risco cibernético, as preocupações com segurança de dados e a fraude continuam a ser motores-chave por trás do aumento. Embora os dados disponíveis ainda não mostrem um aumento material em ciberataques bem-sucedidos contra bancos europeus, os supervisores consideram que o ambiente de ameaça subjacente se deteriorou.
O regulador liga parte deste aumento a desenvolvimentos geopolíticos. As tensões geopolíticas intensificaram as preocupações em torno de ameaças cibernéticas, incidentes de segurança de dados e até ataques físicos contra infraestruturas críticas. As instituições financeiras operam cada vez mais num ambiente em que eventos cibernéticos podem ter origem em organizações criminosas, grupos com motivação política, estados hostis ou atores oportunistas que procuram explorar períodos de instabilidade.
A emergência de sistemas avançados de IA introduz a possibilidade de que os atores de ameaça automatizem a descoberta de vulnerabilidades, acelerem o desenvolvimento de ataques e reduzam a perícia técnica anteriormente necessária para levar a cabo operações sofisticadas.
A IA influencia mercados de crédito privado e avaliações de ativos
O relatório da EBA assinala que a inteligência artificial já influenciou o comportamento dos mercados financeiros e as avaliações de ativos. De acordo com o relatório, o otimismo associado à IA contribuiu para avaliações elevadas em partes do mercado acionista, criando potenciais preocupações de estabilidade financeira caso as expectativas de resultados não se materializem.
Referindo investigação do Bank for International Settlements, a EBA nota que os projetos ligados à IA representaram mais de um terço dos negócios de crédito privado em 2025, face a 17% no período de cinco anos anterior. O regulador alerta que os investidores poderão enfrentar perdas se as avaliações associadas à infraestrutura de IA, incluindo centros de dados, sofrerem correções acentuadas.
A EBA refere preocupações levantadas pelo Financial Stability Board quanto à transparência do mercado de crédito privado, práticas de avaliação, desajustes de liquidez e as interligações crescentes entre fundos de crédito privado e bancos. O regulador afirma que os investimentos em IA podem enfrentar riscos com atrasos de construção, limitações no fornecimento de eletricidade, incerteza na procura e condições económicas mais amplas.
Bancos europeus mantêm indicadores fortes de capital e rentabilidade
Os bancos da UE e do Espaço Económico Europeu continuam a expandir os seus balanços apesar de um ambiente de risco mais volátil. O crédito às famílias e a empresas não financeiras aumentou 2,7% durante 2025, enquanto as exposições a instituições financeiras não bancárias subiram de forma significativa e agora representam aproximadamente 10% do total de ativos.
A qualidade dos ativos mantém-se forte, com rácios de empréstimos não produtivos perto de mínimos históricos. Os rácios de capital continuam perto de máximos históricos, a rentabilidade continua a exceder 10% de retorno sobre o capital próprio e os indicadores de liquidez permanecem confortavelmente acima dos mínimos regulatórios.
O regulador identifica uma lista crescente de vulnerabilidades que os bancos terão de gerir, incluindo tensões geopolíticas ligadas ao Médio Oriente, preços mais elevados da energia, pressões sobre a dívida soberana, crescimento do mercado de crédito privado, aumento das ligações com instituições financeiras não bancárias, exposições ao setor imobiliário comercial e riscos operacionais associados a tecnologias emergentes.
FAQ
O que é que a EBA alertou sobre modelos de IA no seu relatório de junho de 2026?
A Autoridade Bancária Europeia alertou no seu Relatório de Avaliação de Riscos de junho de 2026 que o desenvolvimento rápido de modelos de inteligência artificial altamente capazes está a criar novos riscos de cibersegurança para os bancos. O regulador afirmou que os modelos avançados de linguagem de larga escala (frontier large language models) têm demonstrado capacidades cada vez mais sofisticadas para identificar e explorar vulnerabilidades de software, levantando preocupações sobre a capacidade do setor bancário para acompanhar ameaças que evoluem rapidamente.
Quanto é que o crédito concedido pelos bancos da UE e do EEE cresceu em 2025?
O crédito às famílias e a empresas não financeiras por bancos da UE e do EEE aumentou 2,7% durante 2025. As exposições a instituições financeiras não bancárias subiram de forma significativa e agora representam aproximadamente 10% do total de ativos, enquanto a rentabilidade continua a exceder 10% de retorno sobre o capital próprio.
