Aave DAO 面臨就原生 BTC 擔保品進行投票，因 Babylon Labs 提交暫時性審查申請

區塊鏈研究與開發公司 Babylon Labs 週一向 Aave DAO 提交了一份「Temperature Check」，尋求批准將 Trustless Bitcoin Vaults（無需信任的比特幣金庫）整合到 Aave V4，並在不使用橋、包裝合約或託管方的情況下，導入原生 BTC 作為抵押品。

• 重點整理：
• • Babylon Labs 在 5 月 25 日提交 Temp Check，要求 Aave DAO 透過 Aave V4 上的 Trustless Bitcoin Vaults 接受原生 BTC 作為抵押品。
• • BTC Vault Swap Spoke 目標瞄準 Aave 的 $5B WBTC 供給，目前在借貸端的使用度偏低，以推動新的需求。
• • 若 Temperature Check 通過，Babylon Labs 將進入 ARFC 審查階段，審計由 Coinspect、Sherlock 與 Zellic 持續進行。

若 Babylon Labs 投票通過，BTC 持有者可在 Aave V4 上不經橋接借貸

該提案呼籲在以太坊主網部署兩個新的 Aave V4 Spokes。第一個是 Babylon Core Lending Spoke，讓 BTC 持有者可針對其原生比特幣抵押品，借出支援資產，例如穩定幣與包裝 BTC。第二個是 BTC Vault Swap Spoke，負責在清算後的結算流程：將被扣押的 BTC 抵押品轉換為 WBTC，供無需許可的清算者使用。

Aave 在 X 上發文談及 Temp Check。 該機制透過比特幣上的 Taproot 腳本運作。存款者將 BTC 以鏈上方式鎖定在一筆 Taproot 未花費交易輸出（UTXO）內。這個鎖定會在以太坊上建立一筆對應的金庫紀錄（vault record）。

因為 Aave V4 僅接受 ERC-20 代幣作為抵押品，適配合約會將每一筆金庫紀錄一比一地表徵為名為 vaultBTC 的、帶有轉帳限制的代幣。該代幣只能在 Aave V4 Hub、Babylon Core Spoke，以及整合的適配合約之間移動。禁止任何其他轉帳。

Babylon Labs 於 2022 年由 Stanford 教授 David Tse 與 Dr. Fisher Yu 共同創辦。自其比特幣（BTC）質押協定在 2024 年 8 月推出以來，累計已啟用超過 100,000 BTC，目前持有約 51,000 BTC，價值接近 40 億美元，並以活躍質押方式運作。

支持該專案的投資人包括 A16z、Paradigm 與 Polychain，總融資金額超過 1 億美元。依據 Temp Check，驅動 Trustless Bitcoin Vaults 的底層加密技術源自 BaBe——一篇經同儕審查的論文，由 Babylon Labs 與 UC Berkeley 共同研發，預計將於 CCS 2026 出現。

研究將比特幣上 SNARK 證明驗證的成本，與先前作法相比大幅降低約 1,000 倍，使「欺詐證明（fraud-proof）」的挑戰窗口具備在規模化情境下的經濟可行性。當使用者的 BTC 部位被清算時，無需許可的清算者會以略高於市價的溢價，將被扣押的金庫兌換為 WBTC。隨後，一組獲准的套利者會購買這些被託管的金庫，償還 WBTC 的債務，並在比特幣上以原生方式贖回底層 BTC。

這種結構將清算時間與 BTC 贖回流程解耦，使清算者能夠立即結算，而 BTC 端的流程則可依其自身時程運行。該提案也以 Aave 上的 WBTC 使用率為目標。平台目前持有約 50 億美元的 WBTC 供給，Babylon Labs 將其描述為在借貸端的使用度偏低。

透過 WBTC 來路由清算結算，旨在為該資產創造新的借貸需求。Aave DAO 對所有風險參數、供給上限、借貸上限與治理監督，仍保有完全控制權，涵蓋兩個 Spokes。Temperature Check 聚焦於整合架構；風險參數、預言機設定，以及完整的信任假設細節，預計會在後續的 Aave Request for Comment 中提供。

目前安全性審查正由 Coinspect、Sherlock、Zellic、ABDK 與 ZK Security 覆蓋協定堆疊各層進行，Babylon Labs 已如其所述。對協定進行形式化驗證（formal verification）則由 Runtime Verification 執行。

若 Temperature Check 的快照（snapshot）顯示正面的社群情緒（community sentiment），該提案將進入 ARFC 階段，以便進一步進行風險評估與審計審查。成功的 ARFC 快照會將其推進到鏈上 AIP 投票階段，等待最終治理核准。

Babylon Labs 表示，發布該提案並未獲得任何第三方報酬。

社群回應偏向正面

若該整合獲得核准，將讓 BTC 持有者能夠建立一條通往去中心化金融（DeFi）的直接路徑，以借貸為目的，且不需要將託管權交給橋接、簽名者聯盟（signer consortium）或門檻簽名（threshold-signature）群組。其他正在打造以 BTC 作抵押的產品的專案，也可在這個基礎原語（primitive）之上再疊加，進一步拓展原生 BTC 在更廣泛 DeFi 活動中的觸及範圍。

在治理討論串中，早期社群回應整體上相當支持。Aave Labs 技術服務供應商 Simo 指出，該整合符合 Aave V4 的 Hub-and-Spoke 設計，而透過 WBTC 進行清算後結算，將為某個在平台上已被大量供給的資產產生具意義的借貸需求。

Aave 創辦人 Stani Kulechov 直接支持 Temperature Check，理由是他對 V4 Spoke 生態系獲得真正的比特幣抵押品感到振奮。貢獻者 Nicopei 則補充了偏機構的觀點，指出在提供可預期借貸成本的同時維持 BTC 的原生性，能夠同時滿足目前多數依賴鏈下解決方案的機構借貸者最常提到的兩項需求。