CITIC: Aumento abrupto da procura de energia para IA na América do Norte impulsiona uma escassez na oferta de turbinas a gás

Aumento da procura de energia para IA na América do Norte

A CITIC Securities aumentou, num recente relatório de investigação, as suas previsões de procura de energia para IA na América do Norte, prevendo subidas de 4%, 35% e 42% para 2026, 2027 e 2028, respetivamente, face à sua previsão anterior. A taxa de crescimento anual composta (CAGR) da procura de energia para IA ao longo de três anos é projetada para atingir 73%, segundo o relatório.

Centros de dados mudam para produção de energia “própria”

O aumento da procura de computação para IA está a levar os centros de dados a criarem “centrais de energia cativas”, à medida que a interligação lenta à rede força soluções de energia independentes. As turbinas a gás surgiram como a fonte de energia de base preferida devido aos seus menores custos operacionais e à maior eficiência. No entanto, prazos de entrega prolongados de 1–3 anos criaram um gargalo crítico de fornecimento, com encomendas já a estenderem-se para além de 2028.

Escassez de oferta em várias tecnologias

Para além das turbinas a gás, os centros de dados estão a explorar métodos alternativos de geração de energia, incluindo motores de combustão interna, células de combustível de óxido sólido (SOFC), turbinas de derivação aeronáutica e motores derivados de navios, segundo a CITIC Securities.

Projeções para o fosso entre oferta e procura à escala global

A CITIC Securities projeta os seguintes défices globais entre oferta e procura, especificamente para turbinas a gás: 16GW em 2026, 16GW em 2027 e 19GW em 2028. Ao considerar a procura em todos os métodos de geração de energia, a procura total global de geração de energia é projetada para chegar a 30GW em 2026, 42GW em 2027 e 59GW em 2028.

Este fosso de oferta sustentado e em expansão está a impulsionar um ciclo de elevada procura para cadeias de fornecimento de turbinas a gás, motores de combustão interna, SOFC e turbinas de derivação aeronáutica, de acordo com o relatório da CITIC Securities.